El carnaval de Alhama, es para muchos la fiesta que mejor representa el espíritu alegre de los Jameños, un símbolo de su identidad cultural. Se celebra en febrero o marzo, dependiendo cada año de cuando sea Semana Santa ya que éste comienza unos 40 dias antes.La celebración del carnaval es toda una semana que comienza con el primer domingo de carnaval , seguidos del lunes y martes y tiene su momento más representativo en el segundo domingo "Domingo de Piñata", donde el pueblo entero vibra. Durante todos los días salen a la calle las murgas y comparsas cantando coplas populares que de manera simpática y desenfadada hacen repaso de los acontecimientos más notorios desarrollados en el año, pero si algo caracteriza a este tradicional carnaval son sus máscaras y mascarones, que lo único que necesitan para disfrazarse es revolver los viejos baules para ataviarse con ropas antiguas y "catetas" cubrirse el rostro con un trapo para que sus vecinos/as no lo conozcan y gritar con voz chirriosa la famosa frase "Uy que torpe, que no me conoces".El Carnaval de Alhama está declarado Fiesta de interés turístico en Andalucía.